En estas épocas difíciles, los nuevos riesgos dirigidos a áreas específicas de los estados financieros pueden presentarse, entre ellas:

Activos duraderos, good will, y otros activos intangibles

·        Hay eventos o cambios en las circunstancias que indican que el valor de un activo duradero puede no ser recuperable, por una consideración de la debilitación?

·        Son las asunciones subyacentes al cálculo de valores justos de los activos, razonables y basados en la información actual? ¿Se basan en asunciones que son difíciles de determinarse, por ejemplo ocurrencias en períodos largos de tiempo? ¿Las revelaciones retratan adecuadamente los métodos para calcular el valor justo y el grado relacionado de incertidumbre?

Debilitación del inventario

·        Hay eventos o cambios en la demanda o precio que indican que las cantidades que llevan de inventario pueden ser demasiado altos?

Reconocimiento de ingresos

·        Cuáles son las áreas significativas y estimaciones subyacentes en la contabilidad de ingresos de la compañía?

·        Los ingresos de la compañía cumple estándares requeridos, incluyendo, cuando sea aplicable, los cuatro criterios de Staff Accounting Bulletin No. 101 de la SEC, reconocimiento ingresos en estados financieros: (1) evidencia persuasiva de un acuerdo; (2) entrega ocurrida o servicios prestados; (3) precio fijo o determinable, y (4) recaudo razonablemente asegurado?

·        Ha sido algún acuerdo “especial” considerado apropiadamente para determinar los ingresos reportables?

·        Las políticas del reconocimiento de ingresos de la compañía son reconocidas adecuadamente en los estados financieros?

·        Hay inusuales tendencias estacionales o de fin de período en los ingresos?

Estimaciones de la contabilidad

·        Cuáles son las mas significativas estimaciones y juicios que la gerencia hace al elaborar los estados financieros?

·        Es suficiente la atención – recursos, rigor del proceso, nivel de la revisión – dado a estas estimaciones?

·        Son las asunciones subyacentes basadas en información confiable, actualizada?

·        Hay revelación apropiado para asunciones significativas, cambio de asunciones, e incertidumbre en estimaciones?

Impuestos diferidos

·        Han sido las pérdidas acumuladas en años recientes u otras condiciones que pueden requerir una valoración especial para los activos de impuesto diferido neto?

Cargos de reestructuración

·         La contabilidad inicial de la compañía y la contabilidad en curso y las revelaciones para la reestructuración de provisiones reúne los requerimientos de EITF Issue No. 94-3, Liability Recognition for Certain Employee Termination Benefits and Other Costs to Exit an Activity (Including Certain Costs Incurred in a Restructuring), and SEC Staff Accounting Bulletin No. 100, Restructuring and Impairment Charges?

Convenios de deuda (Debt covenants)

·        Está o tiene la compañía violación de los convenios de deuda, posiblemente requiriendo revelación y reclasificación de la deuda de largo plazo a corto plazo?

·        Hay provisiones por incumplimiento que se podrían originar por una simple violación del convenio de la deuda?

·        Hay convenios de deuda referente a “cambios adversos materiales” no especificados?

Declinaciones temporales de valor comercial de deuda  y títulos , e inversiones

·        Ha sido clasificadas “a parte de temporales” la disminución en el valor de los títulos hasta el vencimiento o disponible para venta, o en inversiones de acciones o inversiones con base en el costo, requiriendo el reconocimiento de pérdida?

·        Hay necesidad de revelar algún “signo de alerta temprana” relacionado con una declinación que se ha experimentado pero todavía no se ha estimado aparte de las temporales?

Pensiones y otras ventajas post-retiro

·        Factores tales como caída de valores comerciales de títulos, caídas significativas en tipos de interés, y los aumentos proyectados en costos médicos requieren la revisión de la gerencia de las estimaciones subyacentes de la contabilidad relacionada con la pensión y otros planes post-retiro?

Opciones de acciones para empleados

·        Tiene la compañía hecho los cambios a sus planes de opciones, tales como retasaciones o ampliar el término de las opciones excepcionales, que requieren el reconocimiento del costo y la revelación?

Otros riesgos e incertidumbres

·        Está la compañía expuesta al riesgo de incumplimiento de crédito de un proveedor / cliente significativo, de un abastecedor de servicio, de un arrendador / arrendatario, de un deudor, de un garante financiero, de un inversor, de un socio de empresa a riesgo compartido (joint venture), de una contraparte, y/o un socio comercial debido a problemas financieros o bancarrota?

·        Han sido los crédito y riesgos de incumplimiento revelados adecuadamente?

·        Las obligaciones eventuales se ha identificado y revelado adecuadamente?

Estándares publicados recientemente

·        Los estándares emitidos recientemente, tales como el SFAS No. 133 Accounting for Derivative Instruments and Hedging Activities, han sido tratados adecuadamente y revelados?

Cambios a los principios de contabilidad y métodos

·        Han sido revelados todos los cambios discrecionales a los principios de contabilidad y los métodos que, individualmente o colectivamente, afectan materialmente los resultados de las operaciones reportados en períodos intermedios o anual?

Los riesgos descritos arriba son generales en su naturaleza. Información adicional sobre los riesgos de los estados financieros relacionados con las industrias específicas puede ser obtenida leyendo las alarmas de  riesgo de la industria específica producidas por el Instituto Americano de Contadores Públicos Certificados.

Una llamada a la acción

La gerencia, los auditores, y los comités de auditoria cada uno tienen separados sus papeles y las responsabilidades. No obstante, su meta debe ser la misma – cerciorándose de que los informes financieros de una compañía sean de alta calidad.

Los siguientes son las acciones más importantes que se deben tomar para alcanzar esta meta común.

Gerencia

·        Asegurar el tono apropiado por encima de todo y una expectativa que solamente el informe financiero de más de alta calidad es aceptable.

·        Revisar todos los elementos del control interno de la compañía –ambiente de control, valoración de riesgos, actividades del control, la información y la comunicación, y monitoreo – a la luz de cambios en el ambiente de negocio de la compañía y con particular atención a áreas significativas de los estados financieros.

·        Asegurar que los niveles apropiados de la gerencia están involucrados en la revisión de  la políticas de contabilidad clave y sobre las decisiones  de los informes financieros.

·        Establecer un marco para la comunicación abierta y oportuna con los auditores y el comité de auditoria sobre todas las materias significativas.

·        Esforzarse por la calidad total, la mas transparente contabilidad y revelaciones – no solo cuál es  aceptable– ;  en los estados financieros y MD&A.

·        Cerciorarse de que las estimaciones y los juicios son soportados por la información confiable y las asunciones más razonables en las circunstancias, y que los procesos están en su lugar para asegurar la aplicación constante período a período.

·        Registros identificados de diferencias de auditoria

·        Decisiones económicas basadas sobre realidad económica más que metas de las contabilidad.

·        Ampliar la profundidad y revelación que rodea las medidas subjetivas usadas en la elaboración de los estados financieros, incluyendo la probabilidad y las ramificaciones de cambios subsecuentes.

·        Cuando está frente con un área “gris”, consultar con otros, considerar la necesidad de la pre-liquidación del SEC, y centrarse en la transparencia del informe financiero.

Auditores

·        Entender cómo la compañía es afectada por cambios en el ambiente de negocio actual.

·        Entender las tensiones en el control interno de la compañía sobre el informe financiero, y cómo pueden afectar su eficacia.

·        Identifica las áreas de riesgo claves, particularmente aquellas que involucran juicios significativos y estimaciones.

·        Acometer la auditoria con objetividad y escepticismo profesional, a pesar de experiencias anteriores creyendo en la integridad de la gerencia.

·        Poner especial atención a las transacciones complejas, especialmente ésas que presentan asuntos difíciles de la forma sobre la esencia.

·        Considerar si el conocimiento especializado adicional es necesario en el equipo de la auditoria.

·        Hacer a la gerencia conciente de diferencias de auditoria identificadas sobre una base oportuna.

·        Preguntar cualquier cosa que no tiene sentido.

·        Fomentar comunicaciones abiertas con la gerencia y el comité de la auditoria, incluyendo discusiones sobre la calidad de los informes financieros y cualquier presión de aceptar  informes financieros de menos calidad.

·        Cuando está frente con un área “gris”, realizar procedimientos apropiados para probar y comprobar las explicaciones de la gerencia y las representaciones, y con otras según lo necesitado.

Comités de Auditoria

·        Evalúa si la gerencia exhibe el tono apropiado y fomenta una cultura y el ambiente que promueve informes financieros de alta calidad, incluyendo aspectos de direccionamiento de control interno.

·        Preguntar a la gerencia y auditores sobre cómo evalúan el riesgo material de información errónea, cuáles son las áreas principales de riesgo, y cómo responden a los riesgos identificados.

·        Cuestionar a la gerencia y los auditores para identificar las áreas difíciles (e.g., estimaciones y juicios significativos) y para explicar completamente cómo cada una de ellos hicieron sus juicios en esas áreas.

·        Probar cómo la gerencia y los auditores han reaccionado a los cambios en el ambiente de negocio de la compañía.

·        Entender de porqué los principios de contabilidad críticos fueron elegidos y de cómo fueron aplicados y adaptados, y considerar la calidad de los informes financieros y la transparencia de las revelaciones sobre principios de contabilidad.

·        Cuestionar a la gerencia para las explicaciones de cualquier diferencia de auditoria  identificadas no registrada.

·        Entender el fragmento al cual las partes relacionadas existen y consideran la transparencia de los revelaciones relacionadas.

·        Leer los estados financieros y MD&A para considerar si cualquier cosa es contrario a su propio conocimiento.

·         Considerar si los lectores de los estados financieros y MD&A podrán entender las revelaciones y los riesgos de la compañía sin el acceso a la gerencia de que el comité goza.

·        Preguntar a auditores acerca de la presión de la gerencia para aceptar informe financiero de menos calidad.

·        Cuando está frente con un área “gris”, aumentar el nivel de comunicación con la gerencia y los auditores.

La gerencia, los auditores, y los comités de auditoria cada uno deben satisfacer diligente su propio papel y trabajar con eficacia junto con los otros a través de una  proactiva comunicación y de compartir información. En el trabajo juntos, podemos mejorar colectivamente el proceso financiero. Esto requiere un compromiso renovado por cada uno de las partes a las necesidades de los usuarios de los estados financieros.